En eventstudie om marknadsreaktioner vid offentliggörande av nedskrivningar på olika typer av tillgångar

Abstract

Bakgrund och problem: Bakgrunden till uppsatsen grundar sig i om historisk aktiekurspåverkan kan vara en påverkande faktor för företagen gällande deras informationsgivning gällande oväntade nedskrivningar Syfte: Syftet med studien är att undersöka marknadsreaktioner vid nedskrivningar av olika tillgångar och utifrån resultatet undersöka företagsledningens incitament till att offentliggöra informationen utöver kvartal- och årsrapporter Avgränsningar: Stockholmsbörsens Small-, Mid-, och Large Cap. Inkluderar endast pressmeddelanden som offentliggörs utöver kvartal- och årsrapporter Metod: Kvantitativ Resultat och slutsats: Studien visar skilda CAR för kategorierna vilket indikerar att vilken typ av tillgång som skrivs ned påverkar aktiekursen olika. En stor del av testerna var av låg signifikans och gör att vi inte kan säkerhetsställa att resultaten är utan slump. Förslag till vidare forskning: Inkludera fler observationer genom att öka tidsspannet, inkludera fler variabler för att undersöka eventuella samband